Fundamentos do Mercado de Câmbio Brasileiro

Objetivo

• Trazer aos profissionais que atuam direta ou indiretamente com produtos e serviços da carteira de câmbio uma visão do funcionamento do mercado e das suas regras de negócios.
• Desde entrada em vigor da Lei 14.286/2021 (novo marco regulatório do mercado de câmbio) e das  regras infra legais do Banco Central, as operações realizadas nesse mercado passaram a ser processadas em um ambiente mais dinâmico, com impactos nas regras de negócios e na prática cambial.
• Desta forma, o curso apresentará uma síntese das diretrizes e princípios aplicados ao mercado de câmbio e seus impactos na prática cambial, além de abordar os principais aspectos operacionais relacionados as operações de comércio exterior de bens e serviços e as formas de financiamento dessas operações e a relação do mercado de câmbio com o mercado de derivativos cambiais.

Carga Horária

15 horas

Conteúdo Programático

O sistema financeiro nacional – SFN e o mercado de câmbio

• Segmentação do Sistema Financeiro Nacional – SFN
• Mercado de Câmbio no Sistema Financeiro Nacional
• Órgãos Normativos, Supervisores
  Conselho Monetário Nacional – CMN
  Comissão de Valores Mobiliários – CVM
  Banco Central do Brasil – BCB

Estrutura e funcionamento do mercado de câmbio

• Mercado de câmbio
  Mercado primário
  Mercado secundário
• Base Legal e regulamentação infralegal
• Instituições autorizadas a operar no mercado de câmbio
• Taxa de câmbio – Conceito
• Regimes cambiais
  Câmbio fixo
  Câmbio deslizante ou banda cambial
  Câmbio flutuante
• Regime cambial brasileiro
• Taxas de câmbio: Nominal-CN, Real-CR, Equilíbrio, Comercial, Turismo, PTAX
• Paridade cambial

Diretrizes para as operações de câmbio

• Diretrizes para as operações de câmbio
• Diretrizes para gerenciamento de riscos das operações de câmbio
• Diretrizes para PLD/FTP

Operação de contrato de câmbio

• Principais diretrizes
• Principais regras de negócios

Posição de câmbio
Operações de câmbio do mercado primário

• Câmbio pronto e futuro
• Fluxo financeiro e resultado

Operações de câmbio do mercado secundário

• Câmbio pronto, e a termo
• Arbitragens de moedas
• Fluxo financeiro e resultado

Contas correntes em reais para não residentes

Contas correntes em moeda estrangeira – CCME

• Principais diretrizes
• Principais regras de negócios

Capitas Internacionais

• Capitais estrangeiros no Brasil
  Registro e declaração ao Banco Central do Brasil-BCB
• Capitais Brasileiros no exterior
  Registro e declaração ao Banco Central do Brasil-BCB

Captação de recursos

• Captação de recursos no exterior
  Linhas de crédito
  Financiamentos
  Elementos essenciais
  Repasse do exterior
  Repasse interfinanceiro do exterior
• Captação de recursos no País

Financiamento à importação de bens e serviçoes

• Financiamento à importação – FINIMP
• Carta de crédito de importação
• Trava de importação

Financiamento à exportação de bens e serviços

• ACC & ACE
• Desconto de cambiais (CDP)
• Exportação Indireta
• Trava de exportação

Financiamento a entidades no exterior

• Forfaiting
• Pré-pagamento de exportação

Coobrigações e garantias internacionais

Elementos essenciais
Principais modalidades de garantias internacionais

Derivativos Cambiais

• • O que são derivativos
  • Estratégias (Hedge, alavancagem, especulação e arbitragem)
  • Categorias
  • Os Mercados de derivativos e suas principais características
  • Derivativos cambiais

Metodologia

• Curso online síncrono com apresentação de conteúdo de forma dinâmica e interativa, com exemplos de casos do dia a dia, gerando discussões em grupo, ampliando o conhecimento dos fundamentos mercado de câmbio.
• Participante deve ter no mínimo 75% de frequência no curso, considerando apenas a permanência integral nas aulas para estar elegível ao recebimento do certificado.
• O participante receberá as orientações de emissão do certificado por e‑mail em até 5 dias úteis após o curso.

Instrutores

Victor Pimenta: Graduado em Administração com ênfase em Comércio Exterior e pós-graduado em Banking pela Universidade Presbiteriana Mackenzie, possui mais de 40 anos de experiência no mercado de câmbio. Atuou em instituições financeiras nacionais e internacionais nas áreas operacional, auditoria e gestão. Atualmente, concilia sua atuação no mercado com consultorias e treinamentos especializados em câmbio, comércio exterior e capitais internacionais.

Público alvo

Profissionais de instituições financeiras que atuam nas áreas de negócios, Middle Office e Back Office de câmbio, bem como aqueles que desejam adquirir uma visão geral dos fundamentos do mercado cambial.